中小企业资金链告急 银行束手无策

　　“贷款贷不出来啊，没法子现在到处都缺资金，互相拆借资金大家都没钱，只能找地方高利息借贷了，总比倒闭了强吧。”浙江一家民营化工企业的负责人说。据了解，近期已经有一些中小企业因为资金的短缺宣告破产，还有很多企业由于企业资金链告急而在破产的边缘徘徊。

　　然而银行方面并没有因此而放开手脚，由于国家持续的从紧货币政策，让银行的日子也不好过，某银行相关工作人员表示，由于近期的从紧的金融政策，银行的放贷风险也在加大，银行对于每一笔贷款的下发，也可谓是慎之又慎，为了一个相对稳定的金融环境，银行方面也在努力把信贷的风险降到最低，保障资金的利用率，近期银行通行的放贷对象集中在一些“优质客户”，而这些“优质客户”的判断标准在于贷款坏账风险大小，与银行有长期良好的合作关系，在企业信用等级中评级较高，综合回报率较高的企业客户，而大多数中小企业被排除在“优质客户”之外。

　　有关专家指出，随着2008年的到来，受美国美国次贷危机的影响，全球经济开始放缓，中国为了应对这次全球性的危机出台了调高存款准备金率和调高放贷准备金率从紧的货币政策，而这使得银行信贷放贷风险进一步加大，吹响了银行对于风险防控的号角。全球经济增长放缓也在影响着中国，现在包括利率因素在内的多种因素正在加剧金融脱媒，这对于国内银行风险管理能力是一个巨大的挑战。

　　首都经贸大学的专家表示，资本市场的发展将使金融脱媒效应进一步加剧，这对商业银行的信贷增长和信贷质量会产生不利的影响。银行拥有的高收益性资产增长逐步放缓，甚至不断减少，将会直接影响银行的盈利水平。

　　商业银行的当务之急是降低不良资产，防范与化解金融风险，而信贷风险又是主要风险，加上近期从紧的货币政策难免各大银行对于信贷放贷表现的比较“吝啬”。企业运转需要资金支持，在缺乏资金链支持的情况下，企业苦不堪言，难以维持。面对这种情况就考验了银行的放贷时候的资金使用效率，在众多企业中把资金发放给哪些企业，也考验了银行对信贷风险的控制能力。

　　对这样的现状专家认为，银行放贷看重的是贷款企业的经济效益，因为这直接关系到银行资产的质量，所以商业银行如果要降低信贷风险，就要重视分析贷款企业现实货币资金的现金流量，详细了解贷款企业的即刻偿债能力。毕竟，企业到底能否还贷，起支撑作用的是真正拥有多少现实货币资金，关注和分析借款企业的现金流量，对防范信贷风险至关重要。

　　对于企业资金链告急，面临存亡考验的企业，上述专家表示，首先企业在日常经营中要有一个好的资信表现，要及时与银行进行实质上的沟通，其中包括企业一些日常的财务状况，对于一些应收账款难以回收而造成资金运转困难的企业，应该及时的通过金融机构实行债权转让，灵活运用金融工具，增加自身的现金流，提升企业自身获贷机会。其次，企业要多方面考虑自身的经营状况，加强自身的信用体系建设，通过专业的商账追收机构对于应收账款的及时回收，而不应该单纯的依靠银行贷款生存。

　　相关评论人士认为，当前企业资金链短缺与银行放贷从紧之间并无矛盾，而其关键是企业对于金融工具的使用效率仍然不高，企业之间存在许多三角债务，也就是应收账款，这一部分债务如果可以得到及时清理，对企业的正常运转将有一个很大的缓解作用，解决这一部分债务也可以进一步缓解银行的放贷压力，从而产生一个良性的循环。

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